金融科技意在將互聯網、大數據等技術與金融深度結合，用科技來驅動金融，提升金融服務效率。日前，中國人民銀行行長周小川在十二屆全國人大五次會議新聞中心“金融改革與發展”新聞記者會上再次提出：未來要把金融科技搞上去，一個是網絡科技的發展，另一個是數字貨幣的發展，“我們既要鼓勵發展，也要防范風險，防范不健康的行為，要不斷地去規范”。
繼之前貓眼金經連續推出的相關專題之后，本期貓眼金經聚焦金融科技企業的商業模式。記者在采訪中發現，無論是智能投顧、信貸、支付，還是保險領域，不少金融科技創業者或行業巨頭都瞄準C端( C us -to me r，普通用戶)市場，以各類商業場景帶來C端流量，將消費金融和普惠金融視為金融科技的主要發力點。但隨著互聯網流量紅利日漸被瓜分，致力于開發B端(T o B usi-ness，面向企業，簡稱ToB )業務，為金融企業提供相關科技服務，成為一部分金融科技公司接下來布局的重點。
B端是新藍海？
2013年，京東金融開始基于京東電商場景發力C端消費金融，推出了白條、京東支付、京東小金庫等產品。2016年起京東金融又整合資金端、資產端、產品、用戶及技術能力等現有資源，開始探索B端業務，并表示“希望實現從1 .0模式的自營金融向2.0模式的開放平臺的迭代”。
這一升級是否代表了行業的發展趨勢？真格基金合伙人李劍威在公開場合表示：“過去三四年，企業服務市場發展速度很快，不少投資人都覺得企業服務是下一個熱門領域，根據IT橘子的統計，這個領域在過去一兩年投資增加了十倍。”在2017年京東金融年會上，京東金融CEO陳生強把目標介紹得非常明確：“以前我們是用技術幫我們自己做金融業務，未來，我們是用技術幫金融機構做業務。從單維度的增長，轉向服務金融機構的平臺式發展。”
專注于智能投顧行業的圖靈科技，大部分業務也是面向企業客戶，聯合創始人高杰介紹：“我們90%的業務是T oB的業務，現在主要用T oB的錢來養T oC的業務。”
為何近年來不少金融科技公司開始布局B端業務？京東金融副總裁許凌介紹：“互聯網金融的前三年，大家都在C端，C端本身是比較浮躁又利于比較簡易創新的市場。但我們看整個中國的產業、工業、G D P的結構就知道，無論在哪種經濟體，整個企業級的服務、工業級的市場，都是一個更大的植根于C端的市場。”最近花旗銀行發布了一份金融科技發展的報告，其中也關注到金融科技向T o B轉移的趨勢。它認為2017年將會有更多T oB的金融科技投資出現，比如人工智能、監管科技、網絡安全。
放眼整個市場大背景，金融科技也是隨著各個行業的趨勢發展而升級。深圳市東方富海投資管理有限公司創始合伙人陳瑋公開演講時表示：T oC消費已經是一片紅海，再想做上千億的獨角獸難度越來越大，過去做產品是慢慢做，現在全面過剩。對于T oB市場，陳瑋覺得：B端才剛剛開始，企業的互聯網化剛剛開始，這是一個億萬級的市場。如何用互聯網化技術來改造傳統產業，這是我們要考慮的。
燒錢拼流量V S燒錢拼技術
雖然B端服務一片藍海，但是真正進入其中分一杯羹的話，則要承受相比C端更高的門檻，以及更大的風險。
開拓C端市場的核心要素是流量。無論依靠價格戰拼補貼，還是打造各類消費場景拼體驗，能導入流量，留下客戶就是T oC商業模式生存的王道。相比之下，B端業務則相對漫長。李劍威表示：“企業服務創業首先是持久戰，因為打造一款成功的企業產品是一個漫長的過程，需要經年累月的積累。一般企業服務的公司，沒有七八年上不了市，很難出現T oC領域的指數增長的情況。創業者不要指望一夜暴富。”
對于許多金融科技公司而言，做好企業服務首先需要的是有過硬的技術能力，利用科技附能傳統金融行業。如果說T o C的業務大多是燒錢拼流量，那么T oB的業務則主要是燒錢拼技術。
京東集團C E O劉強東在2017年京東開年大會上強調：“未來12年我們只有三樣東西：技術！技術！技術！重要的事情說三遍，未來12年我們只有技術！”京東金融日前也宣布，“在大數據、機器學習、人工智能、區塊鏈等領域，未來三年資金、資源投入每年增長幅度不低于100%，而且上不封頂。”
初創公司搶占細分市場
相比于涉足金融科技的互聯網巨頭而言，一些創業公司無論是拼錢還是拼技術都難以達到同一量級。這樣的情況下，初創企業在T oB市場上把機會瞄準在了細分領域。
51信用卡金融中心總經理蔣燕青認為：“大的平臺有著更加大的領域，像螞蟻金服也依賴于天貓等交易體系。我們還是各有特色，在信用卡這一塊大的平臺未必像我們一樣做得比較深入，這也是為什么我們能脫穎而出的原因。”深耕信用卡細分領域，讓51信用卡獲得與傳統銀行在信用卡業務上的合作機會。
在李劍威看來：“企業對小公司的產品是相對比較謹慎的，所以創業公司剛剛開始的時候，需要爭取資源，無論是投資方還是標桿客戶，給自己的產品做背書。企業客戶也強調專業性和一致性，他們希望是在小領域里做得最專業的。”
B端C端相互補求穩定
不管是過硬的技術，還是細分市場機會的選擇，利用技術與標桿型企業合作，讓企業主發現你的價值，獲取企業的信任都是T o B業務的另一個重要的關鍵點。在B端客戶的選擇標準方面，李劍威認為：“企業客戶傾向于買成熟穩重的公司品牌，它至少沒有生存的危機。”
許凌介紹：“2017年更多產品是京東跟金融機構聯合發布的，讓我們的互聯網產品的創新能力變成金融機構有的。當傳統金融機構發現你的價值之后，他對你的期待、目標已不再是簡單的一個流量的時候，他就會對你的技術、數據和數據的處理能力產生信任，乃至于他們會主動過來提我們嘗試這樣的戰略合作、嘗試著共同服務，持續地幫助他們提升他們內部的能力，甚至于主動發起說做一些聯合的實驗室、聯合兩邊數據共同的建模。”
獲取企業主信任，積累了一定B端客戶后，如何保證企業客戶留存量依舊是一個關鍵問題。
在T oB業務上，損失一兩個用戶的風險代價比T o C大很多。雖然圖靈科技主要收益來源于企業服務，但高杰依舊不敢放棄C端業務。他分析：“T o B好突破但是有風險。因為每個客戶的投入動輒3個億、5個億，一旦因為某個細節出現問題，失去了這樣的客戶就很容易導致公司的穩定性不足。所以很多企業也會選擇利用C端業務來保證公司的穩定性和成長空間。”
談到整個行業的時間預期，李劍威向貓眼金經分析：在整個企業服務賽道上，包括后端的IT運維服務，包括基礎架構的云服務，企業核心的職能應用，領先者會慢慢浮現，到2018年，中國在很多企業服務領域的排位基本會確定。
金融加科技兩廂情愿
不管是面向B端還是面向C端的商業模式，央行、金融和科技領域的態度更加明確。日前，中國人民銀行行長周小川在十二屆全國人大五次會議新聞中心“金融改革與發展”記者會上著重指出，人民銀行高度鼓勵金融科技，希望和各種業界共同合作，把金融科技的發展搞上去。他特別強調：“網絡科技的發展，還有就是數字貨幣的發展，其中也包括區塊鏈等新技術，這些新技術會在未來產生一些當前人們不容易完全想象或者預測到的影響。”
事實上，越來越多的傳統的金融機構，正在直接或者間接通過風投基金投資金融科技。這些都反映出，金融科技與傳統銀行業的合作愈發緊密。這些觀點也得到了不少人工智能公司認同。本周GoogleCloudNEXT2017大會在美國舊金山舉行。谷歌云機器學習與人工智能首席科學家李飛飛表示，機器學習正在信用卡風險檢測、反詐騙和洗錢等方面發揮越來越大的作用。
