筆者從事金融行業(yè)近8年，于2015年末開始接觸物流行業(yè)B2B供應(yīng)鏈金融，深感所學(xué)不夠，感嘆于傳統(tǒng)金融之差異，近日得暇整理近一年來所獲經(jīng)驗，計劃分篇敘述，以作拋磚引玉，同時希望能給讀者一定程度的啟發(fā)，那就達到我的初衷了。

話不多說，我們先從物流B2B金融的模式開始引子：

（一）物流行業(yè)B2B國內(nèi)發(fā)展現(xiàn)狀

目前國內(nèi)物流行業(yè)B2B主要為水平B2B模式。所謂水平B2B則是指把各個相近的交易歸納總結(jié)在一起，各個相近的物流企業(yè)都在一起方便了采購方以及供應(yīng)方的選擇。

盡管B2B的發(fā)展相當(dāng)迅速，但是在形成物流產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)方向還是需要多方面的完善。

（二）B2B對企業(yè)發(fā)展作用

B2B是物流企業(yè)實現(xiàn)網(wǎng)上運力交易的最為直接的切入點，物流企業(yè)盈利的基礎(chǔ)是經(jīng)營渠道成本的降低，即中間商、代理商、信息部、黃牛等環(huán)節(jié)的壓縮減少，可以直接提升物流企業(yè)的盈利水平，B2B則是很好地解決了這個成本問題，這為企業(yè)以后獲得巨額的回報奠定了基礎(chǔ)。

因此，企業(yè)的發(fā)展離不開對信息技術(shù)的依賴，要使得企業(yè)保持持久的競爭力，把握住信息技術(shù)帶來的成本革新是至關(guān)重要的，而中小物流企業(yè)自行開發(fā)系統(tǒng)的成本又太高，最經(jīng)濟有效的方式就是尋找一家合適可靠的物流產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺。

（三）基于B2B的線上物流供應(yīng)鏈金融模式分析

目前國內(nèi)物流互聯(lián)網(wǎng)平臺金融業(yè)務(wù)大多為信息對接，將平臺上的資金需求用戶與銀行、保理、P2P等金融機構(gòu)進行信息對接，固然解決了一部分物流企業(yè)的融資需求，但還存在很多問題，如：

1、因為金融機構(gòu)的風(fēng)險偏好不同，物流企業(yè)運營狀況良莠不齊，對接成功率很低，需要不斷重復(fù)的實驗，效率低下；

2、因為信用風(fēng)險較大，以風(fēng)險定價的原則，一般來說融資成本較高，沒有起到為用戶創(chuàng)造價值的作用；

3、需要實際調(diào)查，花費大量時間、精力等。

而筆者認為應(yīng)基于B2B垂直模式進行構(gòu)建互聯(lián)網(wǎng)供應(yīng)鏈金融模式，即針對單個物流企業(yè)上游的應(yīng)收賬款，下游付給司機的運費2端展開金融產(chǎn)品設(shè)計。

實現(xiàn)此種金融產(chǎn)品，需要一個物流產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺，在這個平臺上，要可以為制造企業(yè)、商貿(mào)企業(yè)、物流企業(yè)、承運司機都提供服務(wù)，形成完整的物流供應(yīng)鏈條。

除此之外，平臺還需要保證交易的真實性（確保應(yīng)收賬款的有效），即要實現(xiàn)資金流、單據(jù)流、運輸軌跡流的三流合一，這樣才可能實現(xiàn)標準化的物流供應(yīng)鏈金融服務(wù)。

這種模式的作用和價值可以從三個層面加以認識。

1.從銀行等金融機構(gòu)角度看，通過物流產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)構(gòu)建B2B供應(yīng)鏈金融平臺，可以通過利用已有信息和數(shù)據(jù)，可以實時監(jiān)控和評價物游企業(yè)的信譽和能力，有利于做出更為科學(xué)合理的放款決策，物流公司通過平臺可以直接采購到車輛運力資源，金融機構(gòu)放款可以直接受托支付運費到平臺，平臺按單付款給實際承運司機，保障借款用途真實可靠。

并且通過平臺線上資金流、單據(jù)流、運輸軌跡流的融合和綜合評價，金融機構(gòu)可以將物流產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺作為重點風(fēng)險控制手段，對物流企業(yè)實時做出預(yù)測和安排，不但有助于金融機構(gòu)提高服務(wù)水平，而且節(jié)省了金融機構(gòu)貸款前的甄別和評價成本。

2.從物流產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺角度看，通過線上數(shù)據(jù)真實性保障和有效的風(fēng)控措施，可以通過真實的業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)對接金融機構(gòu)，可以提高融資效率，加快審批流程，并且不斷累計平臺信用。

最終，物流互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)平臺只需要通過自身信用，然后將這些信用轉(zhuǎn)移到平臺用戶身上，進而金融機構(gòu)可以通過平臺對這些企業(yè)的信用評價，然后在將物流產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺作為重要的風(fēng)險控制變量的基礎(chǔ)上，就可以實現(xiàn)及時發(fā)放貸款給這些中小物流企業(yè)。

3.從物流企業(yè)看，以B2B供應(yīng)鏈金融平臺為依托，可以享有真正的線上融資服務(wù)，這些企業(yè)可以依托服務(wù)平臺，直接通過網(wǎng)上銀行或銀企直聯(lián)實現(xiàn)在線自助融資申請、在線提前還貸申請等融資服務(wù)，通過物流互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)平臺，甚至可以實現(xiàn)按日按單融資，實現(xiàn)較低的資金成本。

希望本文對專注于物流金融的金融機構(gòu)和物流企業(yè)能有所啟發(fā)，讓物流企業(yè)融資不再難。